Την ίδρυση και λειτουργία ειδικού ταμείου για τη χρηματοδότηση της αναδιάρθρωσης των επιχειρηματικών δανείων βιομηχανικών επιχειρήσεων εξετάζει το υπουργείο Οικονομίας. Στο πλαίσιο αυτό συστήθηκε στη Γενική Γραμματεία Βιομηχανίας ομάδα εργασίας με αντικείμενο την επεξεργασία του θεσμικού πλαισίου που θα διέπει τη λειτουργία αυτού του ταμείου, η οποία απαρτίζεται, όπως αναφέρεται σε σχετική απόφαση της υφυπουργού Οικονομίας Θεοδώρας Τζάκρη, από επτά στελέχη του υπουργείου και έξι εκπροσώπους των ελληνικών τραπεζικών ιδρυμάτων.
Το αν το συγκεκριμένο ειδικό ταμείο θα ιδρυθεί και κατ' επέκταση θα λειτουργήσει θα κριθεί μέσα στο επόμενο τρίμηνο, οπότε και αναμένεται η ομάδα εργασίας να υποβάλει το πόρισμά της, με προτεινόμενο θεσμικό πλαίσιο για την ίδρυση του ταμείου προς την αρμόδια για θέματα βιομηχανίας υφυπουργό.
Η συγκεκριμένη απόφαση έρχεται τη στιγμή που συνεχίζεται η διαπραγμάτευση της ελληνικής πλευράς με τους δανειστές για την τύχη των μη εξυπηρετούμενων δανείων, με τους θεσμούς να πιέζουν για την πλήρη απελευθέρωση πώλησής τους σε funds όλων των κατηγοριών.
Με βάση χθεσινή έρευνα της Deloitte: Deleveraging Europe 2015 - 2016 οι τέσσερις συστημικές τράπεζες διέθεταν στα τέλη του 2015 δάνεια 112 δισ. ευρώ είτε υποεξυπηρετούμενα είτε μη εξυπηρετούμενα, ποσό που αποτελεί το 42% του συνόλου των δανείων των τεσσάρων αυτών τραπεζών. Το ποσοστό αυτό, σύμφωνα με την έρευνα της Deloitte, προβλέπεται να αυξηθεί στο 45% μέχρι το τέλος του 2016 και θα είναι αυξημένο κατά 11 ποσοστιαίες μονάδες από το αντίστοιχο ποσοστό του Μαρτίου 2015.
Ωστόσο, ως αποτέλεσμα των πρόσφατων εξελίξεων και της συνεχούς και αυξανόμενης πίεσης από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα και τον Ενιαίο Εποπτικό Μηχανισμό αναμένεται ότι οι τέσσερις συστημικές ελληνικές τράπεζες θα εξετάσουν ιδιαίτερα σοβαρά τις πολιτικές αποεπένδυσης μη εξυπηρετούμενων δανείων τόσο στην εγχώρια αγορά, όσο και στις άλλες χώρες που δραστηριοποιούνται.
Όπως επισημαίνεται στην έκθεση της Deloitte, μέχρι σήμερα παρατηρείται σχετικά περιορισμένη δραστηριότητα απομόχλευσης από τις τράπεζες, γεγονός το οποίο επίσης περιορίζει τις επενδυτικές ευκαιρίες. Τονίζεται δε πως μια δραστήρια αγορά μη εξυπηρετούμενων δανείων ενισχύει τα διαθέσιμα κεφάλαιά τους, γεγονός που υποβοηθάει τη διάθεση νέου δανεισμού στην πραγματική οικονομία.
Με τον χρόνο, επισημαίνεται στην έκθεση, μια δραστήρια αγορά πωλήσεων μη εξυπηρετούμενων δανείων μπορεί να γίνει ένα καθιερωμένο εργαλείο για τις τράπεζες για τη μείωση των μη εξυπηρετούμενων δανείων και του άμεσου και έμμεσου κόστους διαχείρισης αυτών. Όσον αφορά στις επιχειρήσεις, μια τέτοια αγορά, καταλήγει η Deloitte, συμβάλλει στην ταχύτερη ανάκαμψη μέσω της διευκόλυνσης της εξόδου των μη βιώσιμων εταιρειών και μέσω της υποστήριξης της ανάπτυξης των βιώσιμων εταιρειών με τη διάθεση πιο ανταγωνιστικών πόρων προς περισσότερο παραγωγικές εταιρείες και με την αναδιοργάνωση και ανάπτυξη των εταιρειών.
Προτάσεις Κερέ
Εν τω μεταξύ, χθες το μέλος του Εκτελεστικού Συμβουλίου της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας (ΕΚΤ) Μπενουά Κερέ, μιλώντας σε συνέδριο της εφημερίδας "Sueddeutsche Zeitung", που αναρτήθηκε στην ιστοσελίδα της ΕΚΤ, ανέφερε πως σήμερα υπάρχουν όλες οι προϋποθέσεις για να επιταχυνθεί η εκκαθάριση των μη εξυπηρετούμενων δανείων (κόκκινων δανείων) των ευρωπαϊκών τραπεζών και η πρόκληση τώρα είναι να επιταχυνθεί η διαγραφή ή / και η πώλησή τους. Ειδικότερα, αναφερόμενος στην Ελλάδα και στην Κύπρο, όπου τα ποσοστά των κόκκινων δανείων είναι τα υψηλότερα, ο κ. Κερέ είπε ότι χρειάζεται αποφασιστική δράση για την έναρξη μιας αγοράς τους.
"Ένα μέσο", είπε ο κ. Κερέ, "είναι να βελτιωθεί το πτωχευτικό πλαίσιο, που βοηθάει στον διαχωρισμό των βιώσιμων από τους μη βιώσιμους δανειζόμενους και επιτρέπει την αποτίμηση των στοιχείων ενεργητικού που θα πωληθούν. Ένα άλλο μέσο είναι η βελτίωση της αποτελεσματικότητας του συστήματος απονομής δικαιοσύνης, που επιτρέπει την ταχύτερη κατάσχεση των ενεχύρων που συνοδεύουν τα χαρτοφυλάκια κόκκινων δανείων. Και, κατά την άποψή μου, είναι επίσης σημαντική η διευκόλυνση της απόσπασης σημαντικού μέρους από τους ισολογισμούς των τραπεζών. Αλλά αυτό υποθέτει, φυσικά, ότι υπάρχουν αποτελεσματικές λύσεις για τη μεταβίβαση προβληματικών στοιχείων ενεργητικού σε εύλογες τιμές σε επενδυτές που έχουν τη δυνατότητα και τη θέληση να τα διαχειριστούν. Υποθέτει, επίσης, αποφασιστική δράση για την έναρξη αγοράς δανείων στις επικράτειες όπου τα ποσοστά των κόκκινων δανείων είναι τα υψηλότερα - δηλαδή στην Κύπρο και την Ελλάδα».
Αλεξάνδρα Γκίτση
